Top Wealth Management-bedrijven

by Mark Kolakowski

Deze 10 bedrijven genereren aanzienlijke winsten

Wanneer u bezig bent met het selecteren van de beste wealth management-onderneming om voor te werken, is een redelijke manier om het veld te verkleinen, u te richten op de beste bedrijven in termen van winstgevendheid. Vermogensbeheer biedt van oudsher een veel stabielere stroom van inkomsten en winst dan de eerder volatiele en cyclische investment banking- en effectenhandelfuncties .

Deze lijst met de beste concurrenten op dit gebied wordt gerangschikt naar het bedrag van de winst voor belasting gegenereerd door hun divisies voor vermogensbeheer. Hoewel de definitie van de vermogensmarkt zeer elastisch is en per bedrijf kan verschillen, omvat een algemeen geaccepteerde variant klanten met ten minste $ 1 miljoen aan financiële activa, maar veel bedrijven leggen de lat lager op $ 250.000.

01 UBS

UBS genereert ruwweg $ 3 miljard aan winst vóór belastingen van vermogensbeheeractiviteiten, exclusief buitengewone posten voor ongeautoriseerde handelsverliezen. Dit vertegenwoordigt meer dan de helft van de totale winst vóór belastingen voor de onderneming als geheel.

Hoewel UBS de afgelopen jaren in het financiële nieuws was voor agressieve kosten en het aantal personeelsleden, zijn deze initiatieven gericht op het terugdringen van investment banking en effectenhandel om meer focus en nadruk te leggen op vermogensbeheer.

UBS heeft een grote voetafdruk onder vermogensbeheerklanten in Noord- en Zuid-Amerika, met ongeveer de helft van alle vermogensbeheermiddelen van klanten in het westelijk halfrond. Ongeveer 10 procent van de activa komt van Zwitserse klanten en 25 procent van andere Europeanen.

02 Bank of America

Een korte verkoop van de Bank of America is zeldzaam. © Big Stock Photo

Bank of America is de moedermaatschappij van Merrill Lynch en omvat ook de divisies US Trust en Bank of America Private Wealth Management in de segmentrapportering voor Global Wealth en Investment Management. Merrill Lynch en Morgan Stanley staan in de naaste concurrentie voor de grootste groep financiële adviseurs op de Amerikaanse markt met meer dan 15.000 elk, maar Merrill Lynch heeft de meest productieve financiële adviseurs. Ze hebben elk gemiddeld $ 1 miljoen aan inkomsten.

03 Wells Fargo

Wells Fargo staat op de derde plaats met meer dan $ 2 miljard winst vóór belastingen voor vermogensbeheer. De bankactiviteiten zijn zo groot dat dit minder dan 10 procent van het totale bedrijfsresultaat vertegenwoordigt. Door de overname van Wachovia is Wells Fargo een belangrijke nationale speler op het gebied van effectenbemiddeling.

04 Credit Suisse

Credit Suisse is de leider in het veld met betrekking tot het percentage van de totale winst vóór belastingen dat voortkomt uit vermogensbeheer - een robuuste 75 procent. Credit Suisse is een belangrijke speler op het gebied van private banking en effectenmakelaardij, maar heeft ook een gediversifieerd vermogensbeheerbedrijf.

05 JPMorgan Chase

JPMorgan Chase is een samensmelting van Banc One, Chase Bank en het oude bedrijf Wall Street, investment banking en vermogensbeheerbedrijf JP Morgan & Co. Het verdient ongeveer $ 1,5 miljard aan winst voor belasting van vermogensbeheeractiviteiten, wat ongeveer 6 procent van de omzet uitmaakt. het totaal van het bedrijf.

06 Morgan Stanley

De vermogensbeheeractiviteiten van Morgan Stanley zijn aanzienlijk uitgebreid door de overname van Smith Barney van Citigroup. De divisie vermogensbeheer draagt meer dan 50 procent van de totale winst voor belastingen bij. Morgan Stanley heeft haar eigendomsbelang in de voormalige Smith Barney verhoogd tot 100 procent eigendom.

07 HSBC

HSBC is een wereldwijde bankgigant die bijna $ 1 miljard aan winst vóór belastingen van vermogensbeheer verdient, maar dat vertegenwoordigt slechts een bescheiden 5 procent van zijn totale inkomsten.

08 Deutsche Bank

Deutsche Bank is een in Frankfurt gevestigde bank die ongeveer 8 procent van zijn totale winst vóór belastingen van vermogensbeheer of iets minder dan $ 500 miljoen bezit.

09 Barclays

Barclays, met hoofdzetel in Londen, genereert ongeveer $ 400 miljoen aan winst vóór belasting van vermogensbeheer, of ongeveer 7 procent van de totale winst.

10 BNP Paribas

De Wealth Management-eenheid BNP Paribas is uitgeroepen tot de beste private bank in Frankrijk en de beste bank wereldwijd voor filantropische diensten, volgens de Global Private Banking Awards die gezamenlijk werden georganiseerd door de magazines The Banker en Professional Wealth Management .

Het bedrijf rapporteert bijna $ 300 miljoen aan vermogensbeheerwinsten voor belastingen van ongeveer 3 procent van het totale bedrijfsresultaat.

Invloeden op winst

De winsten die worden toegeschreven aan de divisies vermogensbeheer van deze bedrijven kunnen sterk worden beïnvloed door interne beleidslijnen en procedures voor verrekenprijzen. De kans is groot dat transacties met vermogensbeheercliënten kunnen bijdragen aan aanzienlijke winsten die worden toegeschreven aan andere afdelingen van deze bedrijven, zoals zakenbankieren en effectenhandel.